Арифметика к геометрическим моментам актива возвращается
[mg, Cg] = arith2geom(ma,Ca) [mg, Cg] = arith2geom(ma,Ca,t)
| Среднее арифметическое данных возврата актив (n-вектор). |
| Арифметическая ковариация данных возврата актив, |
| (Необязательно) Целевой период геометрических моментов с точки зрения периодичности арифметических моментов со значением по умолчанию |
arith2geom
преобразовывает моменты, сопоставленные с простым Броуновским движением в эквивалентные постоянно составляемые моменты, сопоставленные с геометрическим броуновским движением с возможным изменением в периодичности.
[mg,Cg] = arith2geom(ma,Ca,t)
возвращает mg
, постоянно составляемое или "геометрическое" среднее значение актива возвращается за целевой период (n-вектор), и Cg
, который является постоянно составляемой или "геометрической" ковариацией актива, возвращается за целевой период (n
-by-n
матрица).
Арифметика возвращается за период tA, моделируются как многомерные нормальные случайные переменные с моментами
и
Геометрические возвраты за период tG моделируются как многомерные логарифмически нормальные случайные переменные с моментами
Данный t = tG / tA, преобразование от геометрического до арифметических моментов
Поскольку i, j = 1..., n.
Если t = 1, то Y = exp (X).
Эта функция не имеет никакого ограничения на входное среднее значение ma
, но требует, чтобы входная ковариация Ca
была симметричной положительно-полуопределенной матрицей.
Функции arith2geom
и geom2arith
дополнительны так, чтобы, учитывая m
, C
, и t
, последовательность
[mg,Cg] = arith2geom(m,C,t); [ma,Ca] = geom2arith(mg,Cg,1/t);
урожаи ma
= m
и Ca
= C
.
Пример 1. Учитывая среднее арифметическое m
и ковариация C
ежемесячных совокупных доходов, получите ежегодный геометрический средний mg
и ковариацию Cg
. В этом случае выходной период (1 год) является 12 раз входным периодом (1 месяц) так, чтобы t = 12
с
[mg, Cg] = arith2geom(m, C, 12);
Пример 2. Учитывая ежегодное среднее арифметическое m
и ковариация возвращается C
актива, получите ежемесячный геометрический средний mg
и ковариацию Cg
. В этом случае выходной период (1 месяц) является 1/12 временами входной период (1 год) так, чтобы t = 1/12
с
[mg, Cg] = arith2geom(m, C, 1/12);
Пример 3. Учитывая средние арифметические m
и стандартные отклонения s
ежедневных совокупных доходов (выведенный с 260 рабочих дней в год), получите пересчитываемый на год постоянно составляемый средний mg
и стандартные отклонения sg
с
[mg, Cg] = arith2geom(m, diag(s .^2), 260); sg = sqrt(diag(Cg));
Пример 4. Учитывая среднее арифметическое m
и ковариация C
ежемесячных совокупных доходов, получайте ежеквартально постоянно составляемый, возвращают моменты. В этом случае вывод является 3 из входных периодов так, чтобы t = 3
с
[mg, Cg] = arith2geom(m, C, 3);
Пример 5. Учитывая среднее арифметическое m
и ковариация C
1 254 наблюдений за ежедневными совокупными доходами за 5-летний период, получите пересчитываемый на год постоянно составляемый, возвращают моменты. Поскольку периодичность арифметических данных основана на 1 254 наблюдениях в течение 5-летнего периода, 1-летний период для геометрических возвратов подразумевает целевой период t = 1254/5
так, чтобы
[mg, Cg] = arith2geom(m, C, 1254/5);