Exponenta Banner

cashbybls

Определите цену cash-nothing цифровых опций с помощью модели Black-Scholes

свернуть все на странице

Синтаксис

Price = cashbybls(RateSpec,StockSpec,Settle,Maturity,OptSpec,Strike,Payoff)

Описание

пример

Price = cashbybls(RateSpec,StockSpec,Settle,Maturity,OptSpec,Strike,Payoff) вычисляет цену за cash-nothing европейские цифровые опции с помощью модели ценообразования опционов Блэка-Шоулза.

Примеры

свернуть все

Скрипт Open Live Script

Рассмотрите европейский вызов и поместите cash-nothing опции во фьючерсный контракт с и цену исполнения опциона осуществления 90$, фиксированную выплату 10$, которая истекает 1 октября 2008. Примите, что 1 января 2008, отрасли контракта на уровне 110$, и имеет энергозависимость 25% в год, и безрисковый уровень составляет 4,5% в год. Используя эти данные, вычислите цену вызова и поместите cash-nothing опции во фьючерсный контракт. Во-первых, создайте RateSpec: 

Settle = 'Jan-1-2008';
Maturity = 'Oct-1-2008';
Rates = 0.045;
Compounding = -1;  
Basis = 1;
RateSpec = intenvset('ValuationDate', Settle, 'StartDates', Settle,...
'EndDates', Maturity, 'Rates', Rates, 'Compounding', Compounding, 'Basis', Basis)
RateSpec = struct with fields:
           FinObj: 'RateSpec'
      Compounding: -1
             Disc: 0.9668
            Rates: 0.0450
         EndTimes: 0.7500
       StartTimes: 0
         EndDates: 733682
       StartDates: 733408
    ValuationDate: 733408
            Basis: 1
     EndMonthRule: 1

Задайте StockSpec. 

AssetPrice = 110;
Sigma = .25;
DivType = 'Continuous';
DivAmount = Rates;
StockSpec = stockspec(Sigma, AssetPrice, DivType, DivAmount)
StockSpec = struct with fields:
             FinObj: 'StockSpec'
              Sigma: 0.2500
         AssetPrice: 110
       DividendType: {'continuous'}
    DividendAmounts: 0.0450
    ExDividendDates: []

Задайте колл-опционы и пут-опционы. 

OptSpec = {'call'; 'put'};
Strike = 90;
Payoff = 10;

Вычислите цены. 

Pcon = cashbybls(RateSpec, StockSpec, Settle,...
Maturity, OptSpec, Strike, Payoff)
Pcon = 2×1

    7.6716
    1.9965

Входные параметры

свернуть все

Структура термина процентной ставки (пересчитанный на год и постоянно составляемый), заданный RateSpec полученный из intenvset. Для получения информации о спецификации процентной ставки смотрите intenvset.

Типы данных: struct

Спецификация запаса для базового актива. Для получения информации о спецификации запаса смотрите stockspec.

stockspec указатели несколько типов базовых активов. Например, для физических предметов потребления ценой является StockSpec.Asset, энергозависимостью является StockSpec.Sigma, и выражением удобства является StockSpec.DividendAmounts.

Типы данных: struct

Урегулирование или торговая дата опции корзины в виде NINST- 1 вектор из последовательных чисел даты или векторов символов даты.

Типы данных: double | char | cell

Дата погашения для опции корзины в виде NINST- 1 вектор из последовательных чисел даты или векторов символов даты.

Типы данных: double | char | cell

Определение опции как 'call' или 'put'В виде NINST- 1 вектор.

Типы данных: char | cell

Значение цены исполнения опциона в виде NINST- 1 вектор.

Типы данных: double

Значения выплаты (или сумма, которая будет заплачена по истечению) в виде NINST- 1 вектор.

Типы данных: double

Выходные аргументы

свернуть все

Ожидаемые цены за cash-nothing опцию, возвращенную как NINST- 1 вектор.

Смотрите также

| | |

Темы

Представленный в R2009a

Документация Financial Instruments Toolbox

Поддержка