optstocksensbyls

Расчет цены и чувствительности для европейских, бермудских или американских вариантов ванили с использованием моделирования Монте-Карло

свернуть все на странице

Синтаксис

PriceSens = optstocksensbyls (RateSpec, StockSpec, OptSpec, Strike, Settling, ShartedDate)

PriceSens = optstocksensbyls (___, имя, значение)

[PriceSens, Path, Times, Z] = optstocksensbyls (RateSpec, StockSpec, OptSpec, Strike, Settling, Todes)

[PriceSens, Path, Times, Z] = optstocksensbyls (___, имя, значение)

Описание

пример

PriceSens = optstocksensbyls(RateSpec,StockSpec,OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates) возвращает цены опционов на ваниль или чувствительность с помощью модели Лонгстафа-Шварца. optstocksensbyls вычисляет цены или чувствительность европейских, бермудских и американских вариантов ванили.

Для американских и бермудских вариантов используется метод наименьших квадратов Лонгстаффа-Шварца для расчета ранней надбавки за упражнения.

пример

PriceSens = optstocksensbyls(___,Name,Value)добавляет необязательные аргументы пары имя-значение.

пример

[PriceSens,Path,Times,Z] = optstocksensbyls(RateSpec,StockSpec,OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates) возвращает цены опционов на ваниль или чувствительность с помощью модели Лонгстафа-Шварца.

пример

[PriceSens,Path,Times,Z] = optstocksensbyls(___,Name,Value) добавляет необязательные аргументы пары имя-значение.

Примеры

свернуть все

Расчет цены и чувствительности варианта ванили

Открыть сценарий в реальном времени

Определите RateSpec.

StartDates = 'Jan-1-2013';
EndDates = 'Jan-1-2015';
Rates = 0.05;
RateSpec = intenvset('ValuationDate', StartDates, 'StartDates', StartDates, ...
'EndDates', EndDates, 'Rates', Rates)

RateSpec = struct with fields:
           FinObj: 'RateSpec'
      Compounding: 2
             Disc: 0.9060
            Rates: 0.0500
         EndTimes: 4
       StartTimes: 0
         EndDates: 735965
       StartDates: 735235
    ValuationDate: 735235
            Basis: 0
     EndMonthRule: 1

Определите StockSpec для основного средства.

AssetPrice = 100;
Sigma = 0.1;
DivType = 'continuous';
DivAmounts = 0.04;
StockSpec = stockspec(Sigma, AssetPrice, DivType, DivAmounts)

StockSpec = struct with fields:
             FinObj: 'StockSpec'
              Sigma: 0.1000
         AssetPrice: 100
       DividendType: {'continuous'}
    DividendAmounts: 0.0400
    ExDividendDates: []

Определите параметр vanilla.

OptSpec = 'call';  
Settle = 'jan-1-2013';
ExerciseDates = 'jan-1-2015';
Strike = 105;

Вычислите Delta чувствительность для варианта ванили с использованием модели Лонгстафа-Шварца.

Antithetic = true;
OutSpec = {'Delta'};
PriceSens = optstocksensbyls(RateSpec, StockSpec, OptSpec, Strike, ...
Settle, ExerciseDates,'Antithetic', Antithetic, 'OutSpec', OutSpec)

PriceSens = 0.3945

Отображение выходных данных для Price, Delta, Path, и Times, используйте следующее:

OutSpec = {'Price','Delta'};
[Price, Delta, Path, Times] = optstocksensbyls(RateSpec, StockSpec, OptSpec, Strike, ...
Settle, ExerciseDates,'Antithetic', Antithetic, 'OutSpec', OutSpec);

Входные аргументы

свернуть все

`RateSpec` - Структура срока действия процентной ставки
структура

Структура срока действия процентной ставки (в годовом исчислении и с постоянным усложнением), определяемая RateSpec получено из intenvset. Для получения информации о спецификации процентной ставки см. intenvset.

Типы данных: struct

`StockSpec` - Спецификация запаса для базового основного средства
структура

Спецификация запаса для базового основного средства, указанная с помощью StockSpec получено из stockspec. Для получения информации о спецификации заготовки см. stockspec.

stockspec может обрабатывать другие типы базовых активов. Например, акции, фондовые индексы и товары.

Типы данных: struct

`OptSpec` - Определение опциона
значения символьных векторов `'call'` или `'put'`

Определение опции, указанной как 'call' или 'put' с использованием символьного вектора.

Типы данных: char

`Strike` - Цена страйка опциона
неотрицательное скалярное целое число

Цена страйка опциона, заданная неотрицательным скалярным целым числом:

Для европейского варианта используйте скаляр цены страйка.
Для варианта на Бермудских островах используйте 1около-NSTRIKES вектор цены страйка.
Для американского варианта используйте скаляр цены страйка.

Типы данных: single | double

`Settle` - Дата расчета или торговая дата
серийный номер даты | вектор символов даты

Дата расчета или торговая дата для опции «ваниль», указанная как вектор символов даты или серийный номер даты.

Типы данных: double | char

`ExerciseDates` - Дата опционного упражнения
серийный номер даты | вектор символов даты

Дата исполнения опциона, указанная как вектор символов даты или серийный номер даты:

Для европейского варианта используйте 1около-1 вектор дат. Для европейского варианта есть только один ExerciseDates на дату истечения срока действия опциона.
Для варианта на Бермудских островах используйте 1около-NSTRIKES вектор дат.
Для американского варианта используйте 1около-2 вектор границ даты упражнения. Опцион может быть реализован на любую дату между или включая пару дат в этой строке. Если только один не -NaN дата указана, или если ExerciseDates является 1около-1 вектор серийных номеров дат или массив ячеек символьных векторов, опция может быть реализована между Settle и один из перечисленных ExerciseDates.

Типы данных: double | char

Аргументы пары «имя-значение»

Укажите дополнительные пары, разделенные запятыми Name,Value аргументы. Name является именем аргумента и Value - соответствующее значение. Name должен отображаться внутри кавычек. Можно указать несколько аргументов пары имен и значений в любом порядке как Name1,Value1,...,NameN,ValueN.

Пример:

Price = optstocksensbyls(RateSpec,StockSpec, OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates,'AmericanOpt','1','NumTrials','2000','OutSpec',{'Price','Delta','Gamma'})

`'AmericanOpt'` - Тип опции
`0` Европейский или Бермудские острова (по умолчанию) | скаляр со значениями `[0,1]`

Тип опции, указанный как разделенная запятыми пара, состоящая из 'AmericanOpt' и положительный целый скалярный флаг со значениями:

0 - Европейский или Бермудские острова
1 - американский

Примечание

Для американских и бермудских вариантов используется метод наименьших квадратов Лонгстаффа-Шварца для расчета ранней надбавки за упражнения. Для получения дополнительной информации о методе наименьших квадратов см. https://people.math.ethz.ch / % 7Ehjfurrer/teaching/LongstaffSchwartzAmericanOptionsLeastSquareMonteCarlo.pdf.

Типы данных: single | double

`'NumTrials'` - Имитационные испытания
`1000` (по умолчанию) | скаляр

Испытания моделирования, указанные как пара, разделенная запятыми, состоящая из 'NumTrials' и скалярное число независимых путей выборки.

Типы данных: double

`'NumPeriods'` - Периоды моделирования для каждой пробной версии
`100` (по умолчанию) | скаляр

Периоды моделирования для каждого испытания, указанные как пара, разделенная запятыми, состоящая из 'NumPeriods' и скалярное число. NumPeriods рассматривается только при ценообразовании европейских вариантов ванили. Для американских и бермудских вариантов ванили, NumPeriod равно числу Exercise дней в течение срока действия опциона.

Типы данных: double

`'Z'` - Зависимые случайные вариации
скаляр | неотрицательное целое число

Зависимые случайные вариации, используемые для генерации броуновского вектора движения (то есть процессов Винера), которые управляют моделированием, заданного как пара, разделенная запятыми, состоящая из 'Z' и NumPeriodsоколо-1около-NumTrials 3-D массив временных рядов.

Типы данных: single | double

`'Antithetic'` - Индикатор антитетического отбора проб
`false` (по умолчанию) | логический флаг со значением `true` или `false`

Индикатор для антитетической выборки, указанный как пара, разделенная запятыми, состоящая из 'Antithetic' и значение true или false.

Типы данных: logical

`'OutSpec'` - Определение выходных данных
`{'Price'}` (по умолчанию) | символьный вектор со значениями `'Price'`, `'Delta'`, `'Gamma'`, `'Vega'`, `'Lambda'`, `'Rho'`, `'Theta'`, и `'All'` | массив ячеек символьных векторов со значениями: `'Price'`, `'Delta'`, `'Gamma'`, `'Vega'`, `'Lambda'`, `'Rho'`, `'Theta'`, и `'All'`

Определите выходы, указанные как разделенная запятыми пара, состоящая из 'OutSpec' и NOUTоколо-1 или 1около-NOUT массив ячеек символьных векторов с возможными значениями 'Price', 'Delta', 'Gamma', 'Vega', 'Lambda', 'Rho', 'Theta', и 'All'.

OutSpec = {'All'} указывает, что выходные данные должны быть Delta, Gamma, Vega, Lambda, Rho, Theta, и Price, в таком порядке. Это то же самое, что указать OutSpec для включения каждой чувствительности:

Пример: OutSpec = {'delta','gamma','vega','lambda','rho','theta','price'}

Типы данных: char | cell

Выходные аргументы

свернуть все

`PriceSens` - Ожидаемая цена или чувствительность варианта ванили
скаляр

Ожидаемая цена или чувствительность (определяется OutSpec) опции ванили, возвращенной в виде 1около-1 массив.

`Path` - Смоделированные пути коррелированных переменных состояния
вектор

Смоделированные пути коррелированных переменных состояния, возвращаемые как (NumPeriods + 1около-1около-NumTrials 3-D массив временных рядов. Каждая строка Paths является транспонированием вектора состояния X (t) в момент времени t для данного испытания.

`Times` - Время наблюдения, связанное с моделируемыми путями
вектор

Время наблюдения, связанное с моделируемыми путями, возвращаемое как (NumPeriods + 1около-1 вектор столбца времен наблюдения, связанных с моделируемыми путями. Каждый элемент Times связан с соответствующей строкой Paths.

`Z` - Зависимые случайные вариации
вектор

Зависимые случайные вариации, если Z указан в качестве необязательного входного аргумента, возвращается то же самое значение. В противном случае Z содержит случайные вариации, сгенерированные внутри.

Подробнее

свернуть все

Вариант ванили

Вариант ванили - это категория вариантов, включающая только самые стандартные компоненты.

Вариант ванили имеет срок годности и простую цену страйка. Варианты в американском и европейском стиле классифицируются как варианты ванили.

Окупаемость опциона на ваниль выглядит следующим образом:

Для вызова: $\max (St - K$ , 0)
Для put: $\max (K - St$ , 0)

где:

St - цена базового актива в момент времени t.

K - цена удара.

Дополнительные сведения см. в разделе Параметр ванили.

См. также

optstockbyls

Темы

Представлен в R2013b

Документация

optstocksensbyls

Синтаксис

Описание

Примеры

Расчет цены и чувствительности варианта ванили

Входные аргументы

`RateSpec` - Структура срока действия процентной ставки
структура

`StockSpec` - Спецификация запаса для базового основного средства
структура

`OptSpec` - Определение опциона
значения символьных векторов `'call'` или `'put'`

`Strike` - Цена страйка опциона
неотрицательное скалярное целое число

`Settle` - Дата расчета или торговая дата
серийный номер даты | вектор символов даты

`ExerciseDates` - Дата опционного упражнения
серийный номер даты | вектор символов даты

Аргументы пары «имя-значение»

`'AmericanOpt'` - Тип опции
`0` Европейский или Бермудские острова (по умолчанию) | скаляр со значениями `[0,1]`

`'NumTrials'` - Имитационные испытания
`1000` (по умолчанию) | скаляр

`'NumPeriods'` - Периоды моделирования для каждой пробной версии
`100` (по умолчанию) | скаляр

`'Z'` - Зависимые случайные вариации
скаляр | неотрицательное целое число

`'Antithetic'` - Индикатор антитетического отбора проб
`false` (по умолчанию) | логический флаг со значением `true` или `false`

Выходные аргументы

`PriceSens` - Ожидаемая цена или чувствительность варианта ванили
скаляр

`Path` - Смоделированные пути коррелированных переменных состояния
вектор

`Times` - Время наблюдения, связанное с моделируемыми путями
вектор

`Z` - Зависимые случайные вариации
вектор

Подробнее

Вариант ванили

См. также

Темы

Документация по инструментам для финансовых инструментов

Поддержка

Документация

optstocksensbyls

Синтаксис

Описание

Примеры

Расчет цены и чувствительности варианта ванили

Входные аргументы

RateSpec - Структура срока действия процентной ставки структура

StockSpec - Спецификация запаса для базового основного средства структура

OptSpec - Определение опциона значения символьных векторов 'call' или 'put'

Strike - Цена страйка опциона неотрицательное скалярное целое число

Settle - Дата расчета или торговая дата серийный номер даты | вектор символов даты

ExerciseDates - Дата опционного упражнения серийный номер даты | вектор символов даты

Аргументы пары «имя-значение»

'AmericanOpt' - Тип опции 0 Европейский или Бермудские острова (по умолчанию) | скаляр со значениями [0,1]

'NumTrials' - Имитационные испытания 1000 (по умолчанию) | скаляр

'NumPeriods' - Периоды моделирования для каждой пробной версии 100 (по умолчанию) | скаляр

'Z' - Зависимые случайные вариации скаляр | неотрицательное целое число

'Antithetic' - Индикатор антитетического отбора проб false (по умолчанию) | логический флаг со значением true или false

Выходные аргументы

PriceSens - Ожидаемая цена или чувствительность варианта ванили скаляр

Path - Смоделированные пути коррелированных переменных состояния вектор

Times - Время наблюдения, связанное с моделируемыми путями вектор

Z - Зависимые случайные вариации вектор

Подробнее

Вариант ванили

См. также

Темы

Документация по инструментам для финансовых инструментов

Поддержка

`RateSpec` - Структура срока действия процентной ставки
структура

`StockSpec` - Спецификация запаса для базового основного средства
структура

`OptSpec` - Определение опциона
значения символьных векторов `'call'` или `'put'`

`Strike` - Цена страйка опциона
неотрицательное скалярное целое число

`Settle` - Дата расчета или торговая дата
серийный номер даты | вектор символов даты

`ExerciseDates` - Дата опционного упражнения
серийный номер даты | вектор символов даты

`'AmericanOpt'` - Тип опции
`0` Европейский или Бермудские острова (по умолчанию) | скаляр со значениями `[0,1]`

`'NumTrials'` - Имитационные испытания
`1000` (по умолчанию) | скаляр

`'NumPeriods'` - Периоды моделирования для каждой пробной версии
`100` (по умолчанию) | скаляр

`'Z'` - Зависимые случайные вариации
скаляр | неотрицательное целое число

`'Antithetic'` - Индикатор антитетического отбора проб
`false` (по умолчанию) | логический флаг со значением `true` или `false`

`PriceSens` - Ожидаемая цена или чувствительность варианта ванили
скаляр

`Path` - Смоделированные пути коррелированных переменных состояния
вектор

`Times` - Время наблюдения, связанное с моделируемыми путями
вектор

`Z` - Зависимые случайные вариации
вектор