price

Вычислите цену за инструмент процентной ставки с IRTree калькулятор цен

Синтаксис

[Price,PriceResult] = price(inpPricer,inpInstrument)

[Price,PriceResult] = price(___,inpSensitivity)

Описание

[Price,PriceResult] = price(inpPricer,inpInstrument) вычисляет инструментальную цену и связанную информацию о ценах на основе объекта inpPricer оценки и инструментальный объект inpInstrument.

пример

[Price,PriceResult] = price(___,inpSensitivity) добавляет дополнительный аргумент, чтобы задать чувствительность.

Примеры

свернуть все

Используйте белый как оболочка древовидный калькулятор цен и белую как оболочка модель, чтобы оценить инструмент FixedBondOption

Скрипт Open Live Script

Этот пример показывает рабочий процесс, чтобы оценить FixedBondOption инструмент, когда вы используете HullWhite модель и IRTree метод ценообразования.

Создайте FixedBond Инструментальный объект

Используйте fininstrument создать FixedBond инструментальный объект как базовая связь.

BondInst = fininstrument("FixedBond",'Maturity',datetime(2029,9,15),'CouponRate',0.025,'Period', 1,'Name',"fixed_bond_instrument")

BondInst = 
  FixedBond with properties:

                  CouponRate: 0.0250
                      Period: 1
                       Basis: 0
                EndMonthRule: 1
                   Principal: 100
    DaycountAdjustedCashFlow: 0
       BusinessDayConvention: "actual"
                    Holidays: NaT
                   IssueDate: NaT
             FirstCouponDate: NaT
              LastCouponDate: NaT
                   StartDate: NaT
                    Maturity: 15-Sep-2029
                        Name: "fixed_bond_instrument"

Создайте FixedBondOption Инструментальный объект

Используйте fininstrument создать FixedBondOption инструментальный объект.

FixedBOption = fininstrument("FixedBondOption",'ExerciseDate',datetime(2025,9,15),'Strike',98,'Bond',BondInst,'Name',"fixed_bond_option_instrument")

FixedBOption = 
  FixedBondOption with properties:

       OptionType: "call"
    ExerciseStyle: "european"
     ExerciseDate: 15-Sep-2025
           Strike: 98
             Bond: [1x1 fininstrument.FixedBond]
             Name: "fixed_bond_option_instrument"

Создайте ratecurve Объект

Создайте ratecurve объект с помощью ratecurve.

Settle = datetime(2019,9,15);
Type = 'zero';
ZeroTimes = [calyears([1:10])]';
ZeroRates = [0.0055 0.0061 0.0073 0.0094 0.0119 0.0168 0.0222 0.0293 0.0307 0.0310]';
ZeroDates = Settle + ZeroTimes;
 
myRC = ratecurve('zero',Settle,ZeroDates,ZeroRates)

myRC = 
  ratecurve with properties:

                 Type: "zero"
          Compounding: -1
                Basis: 0
                Dates: [10x1 datetime]
                Rates: [10x1 double]
               Settle: 15-Sep-2019
         InterpMethod: "linear"
    ShortExtrapMethod: "next"
     LongExtrapMethod: "previous"

Создайте HullWhite Объект модели

Используйте finmodel создать HullWhite объект модели.

HullWhiteModel = finmodel("HullWhite",'Alpha',0.01,'Sigma',0.05)

HullWhiteModel = 
  HullWhite with properties:

    Alpha: 0.0100
    Sigma: 0.0500

Создайте IRTree Объект калькулятора цен

Используйте finpricer создать IRTree объект калькулятора цен и использование ratecurve объект с 'DiscountCurve' аргумент пары "имя-значение".

HWTreePricer = finpricer("irtree",'Model',HullWhiteModel,'DiscountCurve',myRC,'TreeDates',ZeroDates)

HWTreePricer = 
  HWBKTree with properties:

             Tree: [1x1 struct]
        TreeDates: [10x1 datetime]
            Model: [1x1 finmodel.HullWhite]
    DiscountCurve: [1x1 ratecurve]

HWTreePricer.Tree

ans = struct with fields:
     FinObj: 'HWFwdTree'
       tObs: [0 1 1.9973 2.9945 3.9918 4.9918 5.9891 6.9863 7.9836 8.9836]
       dObs: [1x10 datetime]
     CFlowT: {1x10 cell}
      Probs: {1x9 cell}
    Connect: {1x9 cell}
    FwdTree: {1x10 cell}

Цена FixedBondOption Инструмент

Используйте price вычислить цену и чувствительность для FixedBondOption инструмент.

[Price, outPR] = price(HWTreePricer,FixedBOption,["all"])

Price = 11.1739

outPR = 
  priceresult with properties:

       Results: [1x4 table]
    PricerData: [1x1 struct]

outPR.Results

ans=1×4 table
    Price      Vega     Gamma      Delta 
    ______    ______    ______    _______

    11.174    243.09    3667.6    -272.19

Входные параметры

свернуть все

`inpPricer` — Объект Pricer
`IRTree` объект

Объект Pricer в виде скалярного IRTree объект калькулятора цен. Использование finpricer создать IRTree объект калькулятора цен.

Типы данных: object

`inpInstrument` — Объект Instrument
`FixedBond` возразите | `OptionEmbeddedFixedBond` возразите | `FixedBondOption` возразите | `FloatBond` объект

Объект Instrument в виде ранее созданного инструментального объекта. Создайте инструментальное использование объекта fininstrument. Следующие инструментальные объекты поддерживаются:

Типы данных: object

`inpSensitivity` — Список чувствительности, чтобы вычислить
`[ ]` (значение по умолчанию) | массив строк со значениями `"Price"\delta\Gamma`, `"Vega"`, и `'All'` | массив ячеек из символьных векторов со значениями `'Price'\delta\Gamma`, `'Vega'`, и `'All'`

(Необязательно) Список чувствительности, чтобы вычислить в виде NOUT- 1 или 1- NOUT массив ячеек из символьных векторов или массив строк с возможными значениями 'Price'\delta\Gamma, 'Vega', и 'All'.

inpSensitivity = {'All'} или inpSensitivity = ["All"] указывает, что выходом является Delta\Gamma, Vega, и Price. Это совпадает с определением inpSensitivity включать каждую чувствительность.

Поддерживаемая чувствительность зависит от inpInstrument.

inpInstrument	Поддерживаемая чувствительность
`Cap`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`Floor`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`Swaption`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`FixedBond`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`OptionEmbeddedFixedBond`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`FixedBondOption`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`FloatBond`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`FloatBondOption`	`{'delta','gamma','vega','price'}`
`OptionEmbeddedFloatBond`	`{'delta','gamma','vega','price'}`

Примечание

Чувствительность вычисляется на основе сдвигов выражения 1 пункта, где ShiftValue = 1/10000. Вся чувствительность возвращена как долларовая чувствительность. Чтобы найти чувствительность на доллар, разделите чувствительность на их соответствующую инструментальную цену.

Пример: inpSensitivity = {'delta','gamma','vega','price'}

Типы данных: string | cell

Выходные аргументы

свернуть все

`Price` — Инструментальная цена
числовой

Инструментальная цена, возвращенная как числовое.

`PriceResult` — Ценовой результат
`PriceResult` объект

Ценовой результат, возвращенный как PriceResult объект. Объект имеет следующие поля:

PriceResult.Results — Таблица результатов, которая включает чувствительность (если вы задаете inpSensitivity)
PriceResult.PricerData — Структура для данных о калькуляторе цен, которые зависят от инструмента, который оценивается
FixedBond, FloatBond, FixedBondOption, и OptionEmbeddedFixedBond имейте следующие разделяемые поля для PriceResult.PricerData.PriceTree:
- FinObj содержит 'HWPriceTree' или 'BKPriceTree' завися, используете ли вы HullWhite или BlackKarasinski модель.
- tObs содержит времена наблюдения.
- Connect содержит векторы возможности соединения. Каждый элемент в массиве ячеек описывает, как узлы на том уровне соединяются со следующим. Для данного древовидного уровня существует NumNodes элементы в векторе, и они содержат индекс узла на следующем уровне, с которым соединяется средняя ветвь. Вычитание 1 от того значения указывает, где подключения-ветви к, и добавление 1 указывают, где вниз переходят подключения к.

Следующие дополнительные поля для PriceResult.PricerData.PriceTree зависьте от инструментального типа:

PTree содержит чистые цены.
AITree содержит начисленные проценты.
Probs содержит массивы вероятности. Каждый элемент массива ячеек содержит, середина и вероятности перехода вниз для каждого узла уровня.
dObs содержит дату каждого уровня дерева.
CFlowT массив ячеек со столькими же элементов сколько уровни дерева. Каждый элемент массива ячеек содержит факторы времени (tObs) соответствие его уровню дерева и тем уровням перед ним.
FwdTree содержит прямой точечный уровень от одного узла до следующего. Прямой точечный уровень задан как инверсия коэффициента дисконтирования.
ExTree содержит массивы индикатора осуществления. Каждым элементом массива ячеек является массив, содержащий 1где опция осуществлена и 0где это не.
ProbTree содержит вероятность достижения каждого узла от корневого узла.
ExProbTree содержит вероятности осуществления. Каждым элементом в массиве ячеек является массив, содержащий 0где нет никакого осуществления или вероятности достижения того узла, где осуществление происходит.
ExProbsByTreeLevel массив с каждой строкой, содержащей вероятность осуществления для данной опции в каждый древовидный раз наблюдения.

FixedBond инструмент имеет эти дополнительные поля в PriceResult.PricerData.PriceTree:

PTree
AITree
Probs.

FloatBond инструмент имеет эти дополнительные поля в PriceResult.PricerData.PriceTree:

dObs
CFlowT
Probs
FwdTree

FixedBondOption инструмент имеет эти дополнительные поля в PriceResult.PricerData.PriceTree:

PTree
Probs
ExTree

OptionEmbeddedFixedBond инструмент имеет эти дополнительные поля в PriceResult.PricerData.PriceTree:

PTree
ExTree
ProbTree
ExProbTree
ExProbsByTreeLevel

Следующая таблица отображает PriceResult.PricerData.PriceTree поля связаны с каждым инструментом.

`PriceResult.PricerData.PriceTree` Поля	`FixedBond`	`FloatBond`	`FixedBondOption`	`OptionEmbeddedFixedBond`
`FinObj`	✓	✓	✓	✓
`tObs`	✓	✓	✓	✓
`Connect`	✓	✓	✓	✓
`PTree`	✓	Нет	✓	✓
`AITree`	✓	Нет	Нет	Нет
`Probs`	✓	✓	✓	Нет
`dObs`	Нет	✓	Нет	Нет
`CFlowT`	Нет	✓	Нет	Нет
`FwdTree`	Нет	✓	✓	✓
`ExTree`	Нет	Нет	✓	✓
`ProbTree`	Нет	Нет	Нет	✓
`ExProbTree`	Нет	Нет	Нет	✓
`ExProbsByTreeLevel`	Нет	Нет	Нет	✓

Темы

Введенный в R2020a

Документация

price

Синтаксис

Описание

Примеры

Используйте белый как оболочка древовидный калькулятор цен и белую как оболочка модель, чтобы оценить инструмент FixedBondOption

Входные параметры

`inpPricer` — Объект Pricer
`IRTree` объект

`inpInstrument` — Объект Instrument
`FixedBond` возразите | `OptionEmbeddedFixedBond` возразите | `FixedBondOption` возразите | `FloatBond` объект

Выходные аргументы

`Price` — Инструментальная цена
числовой

`PriceResult` — Ценовой результат
`PriceResult` объект

Смотрите также

Темы

Документация Financial Instruments Toolbox

Поддержка

Документация

price

Синтаксис

Описание

Примеры

Используйте белый как оболочка древовидный калькулятор цен и белую как оболочка модель, чтобы оценить инструмент FixedBondOption

Входные параметры

inpPricer — Объект Pricer IRTree объект

inpInstrument — Объект Instrument FixedBond возразите | OptionEmbeddedFixedBond возразите | FixedBondOption возразите | FloatBond объект

Выходные аргументы

Price — Инструментальная цена числовой

PriceResult — Ценовой результат PriceResult объект

Смотрите также

Темы

Документация Financial Instruments Toolbox

Поддержка

`inpPricer` — Объект Pricer
`IRTree` объект

`inpInstrument` — Объект Instrument
`FixedBond` возразите | `OptionEmbeddedFixedBond` возразите | `FixedBondOption` возразите | `FloatBond` объект

`Price` — Инструментальная цена
числовой

`PriceResult` — Ценовой результат
`PriceResult` объект