Тесты на A отвечают на вопросы об общих движущих силах в системе. При построении ограничений интерпретируйте строки и столбцы матрицы n-by- r A следующим образом:
Строка i из А содержит скорости регулирования переменного к нарушению равновесия в каждом из r коинтегрированных соотношений.
Столбец j А содержит скорости регулирования каждой из n переменных, чтобы нарушить равновесие в отношении совместной интеграции j.
Например, строка с полным нулем в A указывает переменную, которая слабо экзогенна по отношению к коэффициентам в B. Такая переменная может влиять на другие переменные, но не подстраивается до дисбаланса в коинтегрирующих отношениях. Аналогично, столбец стандартных единичных векторов в А указывает переменную, которая настраивается исключительно на нарушение равновесия в конкретном отношении коинтегрирования.
Чтобы продемонстрировать, мы проверяем на слабую экзогенность уровня инфляции по отношению к процентным ставкам:
load Data_Canada Y = Data(:,3:end); % Interest rate data y1 = Data(:,1); % CPI-based inflation rate YI = [y1,Y]; [hA,pValueA] = jcontest(YI,1,'ACon',[1 0 0 0]')
hA = logical
0
pValueA = 0.3206
Тест не отклоняет нулевую гипотезу. Опять же, тест проводится с настройками по умолчанию. Надлежащий экономический вывод потребует более тщательного анализа спецификаций моделей и рангов.
Доступ к оценкам ограниченных параметров осуществляется через пятый выходной аргумент из jcontest. Например, оценка A с ограниченным рангом 1 получается путем ссылки на пятый выход с точкой (.) индексирование:
[~,~,~,~,mles] = jcontest(YI,1,'ACon',[1 0 0 0]');
Acon = mles.paramVals.AAcon = 4×1
0
0.1423
0.0865
0.2862
Первая строка A равна 0, как указано ограничением.