Exponenta Banner

Получение конечных точек границы эффективности

Часто, вы можете интересоваться портфелями конечной точки для границы эффективности. Предположим, что вы хотите определить область значений возвратов от минимума до максимума, чтобы совершенствовать поиск портфеля с определенным целевым возвратом. Используйте функцию estimateFrontierLimits, чтобы получить портфели конечной точки:

m = [ 0.05; 0.1; 0.12; 0.18 ];
C = [ 0.0064 0.00408 0.00192 0; 
    0.00408 0.0289 0.0204 0.0119;
    0.00192 0.0204 0.0576 0.0336;
    0 0.0119 0.0336 0.1225 ];
m = m/12;
C = C/12;

AssetScenarios = mvnrnd(m, C, 20000);

p = PortfolioCVaR;
p = setScenarios(p, AssetScenarios);
p = setDefaultConstraints(p);
p = setProbabilityLevel(p, 0.95);
pwgt = estimateFrontierLimits(p);

disp(pwgt);
0.8646    0.0000
0.0470    0.0000
0.0414    0.0000
0.0470    1.0000

Примечание

Конечные точки границы эффективности зависят от Сценариев в объекте PortfolioCVaR. Если вы измените Сценарии, вы, вероятно, получите различные конечные точки.

Начиная с начального портфеля, estimateFrontierLimits также возвращает покупки и продажи, чтобы добраться от начального портфеля до портфелей конечной точки на границе эффективности. Например, учитывая начальный портфель в pwgt0, можно получить покупки и продажи:

m = [ 0.05; 0.1; 0.12; 0.18 ];
C = [ 0.0064 0.00408 0.00192 0; 
    0.00408 0.0289 0.0204 0.0119;
    0.00192 0.0204 0.0576 0.0336;
    0 0.0119 0.0336 0.1225 ];
m = m/12;
C = C/12;

AssetScenarios = mvnrnd(m, C, 20000);

p = PortfolioCVaR;
p = setScenarios(p, AssetScenarios);
p = setDefaultConstraints(p);
p = setProbabilityLevel(p, 0.95);

pwgt0 = [ 0.3; 0.3; 0.2; 0.1 ];
p = setInitPort(p, pwgt0);
[pwgt, pbuy, psell] = estimateFrontierLimits(p);
	
display(pwgt);
display(pbuy);
display(psell);
pwgt =

    0.8624    0.0000
    0.0513    0.0000
    0.0452    0.0000
    0.0411    1.0000


pbuy =

    0.5624         0
         0         0
         0         0
         0    0.9000


psell =

         0    0.3000
    0.2487    0.3000
    0.1548    0.2000
    0.0589         0
Если вы не задаете начальный портфель, веса покупки и продажи принимают, что вашим начальным портфелем является 0.

Смотрите также

| | | | | | | |

Связанные примеры

Больше о

Внешние веб-сайты

Документация Financial Toolbox
Поддержка