Exponenta Banner

asianbyhhm

Ценовой европеец дискретная арифметика зафиксировал азиатское использование опций Haug, Haug, модель Margrabe

свернуть все на странице

Синтаксис

Price = asianbyhhm(RateSpec,StockSpec,OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates)
Price = asianbyhhm(___,Name,Value)

Описание

пример

Price = asianbyhhm(RateSpec,StockSpec,OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates) ценовой европеец дискретная арифметика зафиксировал азиатские опции с помощью Haug, Haug, модели Margrabe.

пример

Price = asianbyhhm(___,Name,Value) добавляют дополнительные аргументы пары "имя-значение".

Примеры

свернуть все

Скрипт Open Live Script

Задайте азиатские опциональные параметры.

AssetPrice = 100;
Strike = 95;
Rates = 0.1;
Sigma = 0.15;
Settle = 'Apr-1-2013';
Maturity = 'Oct-1-2013';

Создайте RateSpec с помощью функции intenvset. 

 RateSpec = intenvset('ValuationDate', Settle, 'StartDates', Settle, 'EndDates', ...
 Maturity, 'Rates', Rates, 'Compounding', -1, 'Basis', 1);

Создайте StockSpec для базового актива с помощью функции stockspec.

DividendType = 'Continuous';
DividendAmounts = 0.05;

StockSpec = stockspec(Sigma, AssetPrice, DividendType, DividendAmounts);

Вычислите цену азиатской опции с помощью Haug, Haug, приближения Margrabe. Примите, что период усреднения запустился перед датой Settle.

OptSpec = 'Call';
ExerciseDates = 'Oct-1-2013';
NumFixings = 12;
AvgDate = 'Jan-1-2013';
AvgPrice = 100;

Price = asianbyhhm(RateSpec, StockSpec, OptSpec, Strike, Settle, ExerciseDates, ...
'NumFixings', NumFixings, 'AvgDate', AvgDate, 'AvgPrice', AvgPrice)
Price = 5.8216
Скрипт Open Live Script

Задайте азиатские опциональные параметры.

AssetPrice = 100;
Strike = 95;
Rates = 0.1;
Sigma = 0.15;
Settle = 'Apr-1-2013';
Maturity = 'Oct-1-2013';

Создайте RateSpec с помощью функции intenvset. 

 RateSpec = intenvset('ValuationDate', Settle, 'StartDates', Settle, 'EndDates', ...
 Maturity, 'Rates', Rates, 'Compounding', -1, 'Basis', 1);

Создайте StockSpec для базового актива с помощью функции stockspec.

DividendType = 'Continuous';
DividendAmounts = 0.05;

StockSpec = stockspec(Sigma, AssetPrice, DividendType, DividendAmounts);

Вычислите цену азиатской опции с помощью Haug, Haug, приближения Margrabe. Примите, что период усреднения запускается после даты Settle.

OptSpec = 'Call';
ExerciseDates = 'Oct-1-2013';
NumFixings = 15;
AvgDate = 'Jan-1-2013';

Price = asianbyhhm(RateSpec,StockSpec,OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates, ...
'NumFixings',NumFixings,'AvgDate',AvgDate)
Price = 1.3785e-07

Входные параметры

свернуть все

Структура термина процентной ставки (пересчитанный на год и постоянно составляемый), заданный RateSpec получена из intenvset. Для получения информации о спецификации процентной ставки смотрите intenvset.

Типы данных: struct

Спецификация запаса для базового актива, заданное использование StockSpec получен из stockspec. Для получения информации о спецификации запаса смотрите stockspec.

stockspec может обработать другие типы базовых активов. Например, запасы, индексы запаса и предметы потребления. Если дивиденды не заданы в StockSpec, дивиденды приняты, чтобы быть 0.

Типы данных: struct

Определение опции, заданной как 'call' или 'put' с помощью вектора символов, массива ячеек из символьных векторов или массива строк.

Типы данных: char | cell | string

Значение цены исполнения опциона опции, заданное с неотрицательным целым числом с помощью NINST-by-1 вектор значений цены исполнения опциона.

Типы данных: double

Расчетный день или торговая дата азиатской опции, заданной как NINST-by-1 вектор с помощью последовательных чисел даты, векторов символов даты, datetime или строковых массивов.

Типы данных: double | char | datetime | string

Европейские даты осуществления опции, заданные как NINST-by-1 вектор с помощью последовательных чисел даты, векторов символов даты, datetimes, или строковых массивов.

Примечание

Для европейской опции на дате окончания срока действия опции существует только один ExerciseDates.

Типы данных: double | char | datetime | string

Аргументы в виде пар имя-значение

Укажите необязательные аргументы в виде пар ""имя, значение"", разделенных запятыми. Имя (Name) — это имя аргумента, а значение (Value) — соответствующее значение. Name должен появиться в кавычках. Вы можете задать несколько аргументов в виде пар имен и значений в любом порядке, например: Name1, Value1, ..., NameN, ValueN.

Пример: Price = asianbyhhm(RateSpec,StockSpec,OptSpec,Strike,Settle,ExerciseDates,'NumFixings',15)

Средняя стоимость базового актива в дату Settle, заданную как пара, разделенная запятой, состоящая из 'AvgPrice' и NINST-by-1 вектор.

Примечание

Используйте аргумент AvgPrice когда AvgDate <Settle.

Типы данных: double

Период усреднения даты начинается, заданный как пара, разделенная запятой, состоящая из 'AvgDate' и NINST-by-1 вектор с помощью последовательных чисел даты, векторов символов даты, datetimes, или массива строк.

Типы данных: char | double | datetime | string

Общее количество фиксаций или усреднения точек, заданных как пара, разделенная запятой, состоящая из 'NumFixings' и NINST-by-1 вектор.

Типы данных: double

Выходные аргументы

свернуть все

Ожидаемые цены за фиксированные азиатские опции, возвращенные как NINST-by-1 вектор.

Больше о

свернуть все

Фиксированные азиатские опции

Фиксированные азиатские опции имеют заданную забастовку.

Выплата в зрелости для фиксированного (средняя стоимость) азиатская опция:

  • Фиксированный вызов (опция средней стоимости): max (0,Sav−X)

  • Зафиксированный помещенный (опция средней стоимости): max (0,X−Sav)

где:

цена среднего арифметического или среднего геометрического базового актива.

цена в сроке погашения базового актива.

цена исполнения опциона.

Ссылки

[1] Haug, например, полное руководство по опции, оценивая формулы. McGraw-Hill Education, 2007.

Смотрите также

| | | | | | |

Темы

Внешние веб-сайты

Введенный в R2018a

Документация Financial Instruments Toolbox
Поддержка