Вычислите чувствительность опции с помощью модели SABR
Sens = optsensbysabr(ZeroCurve,Alpha,Beta,Rho,Nu,Settle,ExerciseDate,ForwardValue,Strike,OptSpec)
Sens = optsensbysabr(___,Name,Value)
задает опции с помощью одного или нескольких аргументов пары "имя-значение" в дополнение к входным параметрам в предыдущем синтаксисе. Sens
= optsensbysabr(___,Name,Value
)
В модели SABR опции со значением V задан измененной Черной формулой B, где подразумеваемая Черная энергозависимость SABR.
Delta
и чувствительность Vega
в соответствии с моделью SABR выражаются с точки зрения частных производных в исходной статье Хейгана (2002).
Позже, Бартлетт (2006) использовал лучше образцовую динамику путем слияния коррелированых изменений между F и α
где классический Черный Delta
и классический Черный Vega
. Черная подразумеваемая волатильность вычисляется внутренне путем вызова blackvolbysabr
, в то время как его частные производные и вычисляются с помощью выражений закрытой формы optsensbysabr
.
Подобные выражения применяются к подразумеваемой Нормальной энергозависимости σN. Для получения дополнительной информации смотрите normalvolbysabr
.
[1] Хейган, P. S. Д. Кумар. А. С. Лесниевский и D. E. Лесничий. “Управляя риском улыбки”. Журнал Wilmott, 2002.
[2] Бартлетт, B. “Страхуясь в соответствии с моделью SABR”. Журнал Wilmott, 2006.