Оценка эффективных портфелей для всей эффективной границы для объекта портфеля

Существует два способа рассмотрения проблемы оптимизации портфеля, которая зависит от того, что вы пытаетесь сделать. Одна цель заключается в оценке эффективных портфелей, а другая - в оценке эффективных границ. Этот раздел посвящен первой цели, а Оценка эффективных границ для объекта портфеля - второй цели. Сведения о рабочем процессе при использовании Portfolio см. Рабочий процесс объекта портфеля.

Получение портфелей по всей эффективной границе

Наиболее основным способом получения оптимальных портфелей является получение баллов по всему спектру эффективных границ. Учитывая проблему оптимизации портфеля в Portfolio объект, estimateFrontier функция вычисляет эффективные портфели, равномерно распределенные в соответствии с прокси возврата от минимального до максимального эффективного возврата портфелей. Количество оцениваемых портфелей контролируется скрытым имуществом defaultNumPorts для которого установлено значение 10. Другое значение для количества оцененных портфелей указывается в качестве входных данных для estimateFrontier. В этом примере показано количество эффективных портфелей по умолчанию для всего диапазона эффективных границ:

m = [ 0.05; 0.1; 0.12; 0.18 ];
C = [ 0.0064 0.00408 0.00192 0; 
      0.00408 0.0289 0.0204 0.0119;
      0.00192 0.0204 0.0576 0.0336;
      0 0.0119 0.0336 0.1225 ];
 
p = Portfolio;
p = setAssetMoments(p, m, C);
p = setDefaultConstraints(p);
pwgt = estimateFrontier(p);

disp(pwgt)

0.8891    0.7215    0.5540    0.3865    0.2190    0.0515         0         0         0         0
0.0369    0.1289    0.2209    0.3129    0.4049    0.4969    0.4049    0.2314    0.0579         0
0.0404    0.0567    0.0730    0.0893    0.1056    0.1219    0.1320    0.1394    0.1468         0
0.0336    0.0929    0.1521    0.2113    0.2705    0.3297    0.4630    0.6292    0.7953    1.0000

Если в предыдущем примере требуется только четыре портфеля:

pwgt = estimateFrontier(p, 4);
disp(pwgt)

    0.8891    0.3865         0         0
    0.0369    0.3129    0.4049         0
    0.0404    0.0893    0.1320         0
    0.0336    0.2113    0.4630    1.0000

Начиная с первоначального портфеля, estimateFrontier также возвращает покупки и продажи, чтобы получить от вашего первоначального портфеля к каждому эффективному портфелю на эффективной границе. Например, с учетом первоначального портфеля в pwgt0, вы можете получить покупки и продажи:

pwgt0 = [ 0.3; 0.3; 0.2; 0.1 ];
p = setInitPort(p, pwgt0);
[pwgt, pbuy, psell] = estimateFrontier(p);

display(pwgt)
display(pbuy)
display(psell)

pwgt =

0.8891    0.7215    0.5540    0.3865    0.2190    0.0515         0         0         0         0
0.0369    0.1289    0.2209    0.3129    0.4049    0.4969    0.4049    0.2314    0.0579         0
0.0404    0.0567    0.0730    0.0893    0.1056    0.1219    0.1320    0.1394    0.1468         0
0.0336    0.0929    0.1521    0.2113    0.2705    0.3297    0.4630    0.6292    0.7953    1.0000


pbuy =

0.5891    0.4215    0.2540    0.0865         0         0         0         0         0         0
     0         0         0    0.0129    0.1049    0.1969    0.1049         0         0         0
     0         0         0         0         0         0         0         0         0         0
     0         0    0.0521    0.1113    0.1705    0.2297    0.3630    0.5292    0.6953    0.9000


psell =

0         0         0         0    0.0810    0.2485    0.3000    0.3000    0.3000    0.3000
0.2631    0.1711    0.0791         0         0         0         0    0.0686    0.2421    0.3000
0.1596    0.1433    0.1270    0.1107    0.0944    0.0781    0.0680    0.0606    0.0532    0.2000
0.0664    0.0071         0         0         0         0         0         0         0         0

Если начальный портфель не указан, вес покупки и продажи предполагает, что первоначальный портфель является 0.

См. также

Документация